سجّل Bitcoin نوعًا من الارتداد بعد حركة عرضية استمرت شهرًا، لكنه أنهاه مباشرة تقريبًا. على الإطار الزمني اليومي، يتضح أن الحركة الصعودية الحالية ليست سوى تصحيح ضعيف، وهناك حوض سيولة أسفل السعر يُرجَّح أن يُعاد اختباره باحتمال يقارب 90%. على إطار الأربع ساعات يمكن ملاحظة مدى بطء صعود Bitcoin، إن كان يصعد أصلًا. هبوط سريع وحاد يقابله صعود طفيف وبطيء هو سمة كلاسيكية للاتجاه الهابط. لذلك يظل رأينا كما هو — الاتجاه الهابط لم ينتهِ بعد؛ والسوق في حالة توقف مؤقت.

في هذه الأثناء، وجّه Donald Trump إنذارًا جديدًا إلى إيران. إذا لم تُعِد طهران فتح مضيق هرمز خلال 48 ساعة (تنتهي اليوم)، ستوجّه الولايات المتحدة ضربات لمحطات الطاقة الإيرانية. بعد يوم من آخر التهديدات الأمريكية، حذّر المسؤولون الإيرانيون من أن أي هجوم على البنية التحتية للطاقة لديهم سيُقابَل فورًا بضربات انتقامية تستهدف أصول الطاقة لحلفاء واشنطن في المنطقة. إضافة إلى ذلك، قد تُستهدَف البنية التحتية المعلوماتية، ولا سيما مراكز البيانات التي تمر عبرها ما يصل إلى 20% من حركة الإنترنت العالمية. بالتالي، يمكن أن تصعّد إيران والولايات المتحدة من الأعمال العسكرية اليوم، وكالعادة سيكون المتضرر هو العالم بأسره.

سيواصل النفط والغاز الارتفاع، وستنكمش الطاقة في الشرق الأوسط أكثر، وستصبح الطاقة حول العالم أعلى تكلفة. ونتيجة لذلك، سترتفع تكاليف التعدين أيضًا. ذكرنا سابقًا أنه بسبب حدث التنصيف كل أربع سنوات، يجب أن يتضاعف سعر Bitcoin تقريبًا خلال الفترة نفسها حتى يظل التعدين مجديًا. مع كل سنة جديدة، يصبح من الأصعب على Bitcoin أن يواصل النمو لأن درجة تبنيه من قبل المستثمرين أصبحت مرتفعة بالفعل. بعبارة أخرى، معظم من أرادوا شراء Bitcoin على المدى الطويل قد فعلوا ذلك إلى حد بعيد. أما من يخططون للشراء فينتظرون نقطة دخول أفضل. تكاليف التعدين تواصل الارتفاع باستمرار، بينما ينخفض عائد التعدين إلى النصف كل أربع سنوات. يحتاج Bitcoin إلى نمو مستمر في السعر حتى يبقى التعدين مربحًا — وهو أمر يبدو غير مرجح...

توصيات التداول على زوج BTC/USD

يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط كامل. ما زلنا نتوقع هبوطًا نحو مستوى 57,500 دولار (مستوى فيبوناتشي 61.8% للاتجاه الصاعد خلال السنوات الثلاث الماضية)، ولا توجد حاليًا أي إشارات على انعكاس الاتجاه. بل إن مستوى 57,500 دولار لم يعد يبدو محطة نهائية. من مناطق POI، نلاحظ فقط منطقة FVG البيعية الأقرب على الإطار اليومي، وهي لا تزال بعيدة نسبيًا عن السعر. على إطار الأربع ساعات، يمكن من الناحية النظرية استخدام آخر FVG لرصد إشارات بيع. في الأسفل، يبقى الهدف الواضح هو حوض السيولة الواقع أسفل خطي اتجاه.

توصيات التداول على زوج ETH/USD

على الإطار الزمني اليومي، لا يزال الاتجاه الهابط قائمًا. نموذج البيع الرئيسي كان ولا يزال bearish order block على الإطار الأسبوعي. كما حذّرنا، الحركة الناتجة عن تلك الإشارة يمكن أن تكون قوية وممتدة. منذ تشكُّل هذا النموذج، هبط Ethereum بنحو 55% تقريبًا (ما يقارب 2,500 دولار). على المدى القريب، يبقى تصحيح صاعد ممكنًا؛ فقد تم إلغاء تفعيل order block على إطار الأربع ساعات، وخرج Ethereum من القناة العرضية. تُظهِر الرسوم البيانية حاليًا فقط مناطق FVG البيعية بوصفها مناطق POI ملائمة للبيع. أما الشراء في اتجاه هابط فيجب أن يكون بحذر وعلى مدى قصير.

ملاحظات حول الرسوم البيانية

CHOCH — تغيير في الطبيعة / كسر في بنية الاتجاه. Liquidity — السيولة، أي أوامر إيقاف الخسارة الخاصة بالمتداولين التي يستخدمها صُنّاع السوق لبناء مراكزهم. FVG — Fair Value Gap (منطقة عدم كفاءة في التسعير). عادةً ما يتحرك السعر سريعًا عبر مثل هذه المناطق، في إشارة إلى غياب أحد طرفي السوق. لاحقًا، يميل السعر إلى العودة والتفاعل مع هذه المناطق. IFVG — Inverted Fair Value Gap. بعد العودة إلى مثل هذه المنطقة لا يتفاعل السعر بل يخترقها بقوة دافعة، ثم يعيد اختبارها من الجهة الأخرى.

OB — Order Block. شمعة فتح عندها صانع السوق مركزًا من أجل التهام السيولة ثم تكوين مركزه الخاص في الاتجاه المعاكس.